导读：当前，我国无水氟化氢行业正置身于一个复杂多变的竞争格局之中，既面临着产能过剩、需求疲软、成本攀升等多重挑战，又迎来了政策导向积极、技术创新突破发展的新机遇。在此背景下，行业内外因素的交织使得竞争态势愈发白热化。

  无水氟化氢（AHF）在整个氟化工产业中占据着举足轻重的地位，它不仅是氟化工产业链的“咽喉要塞”，还是连接上下游产业的关键环节，其供应的稳定性对于整个氟化工产业链的健康发展具备极其重大意义。

  无水氟化氢的上游原材料最重要的包含萤石、硫酸和磷矿石等。目前，工业化生产无水氟化氢的工艺主要有两种：萤石-硫酸法、氟硅酸法。萤石-硫酸法以硫酸和萤石粉为原料，为主流工艺，该路线的无水氟化氢产能占总产能的约94%。氟硅酸法以硫酸和氟硅酸为原料，相较于主流路线，处于补充地位。

  萤石：萤石是氟化钙的矿物名称，是生产无水氟化氢的主要的组成原材料。萤石的品质直接影响到无水氟化氢的生产效率和产品质量。

  硫酸：无水氟化氢生产的全部过程中会用到98%硫酸和105%的发烟硫酸，硫酸在无水氟化氢的生产的全部过程中起到酸化作用，有助于萤石中氟的提取。

  磷矿石：虽然磷矿石不是直接生产无水氟化氢的原料，但它是生产磷肥等产品的关键原料，而磷肥生产的全部过程中产生的副产品氟硅酸可当作生产无水氟化氢的另一种原料来源。而下游应用领域广泛，几乎涵盖了所有氟产品的生产。

  氟碳化学品：如氟制冷剂、氟发泡剂等，是空调、冰箱等制冷设备中不可或缺的产品。

  含氟聚合物：如聚四氟乙烯（PTFE）、聚偏氟乙烯（PVDF）等，具备优秀能力的耐腐的能力、耐高温性和绝缘性，大范围的应用于航空航天、电子电气、建筑等领域。

  含氟精细化学品：如含氟医药农药中间体、氟化油、氟化表面活性剂、电子氟化液等，在医药、农药、染料、半导体等领域存在广泛的应用。

  据ACMI氟材料研究所多个方面数据显示，2023年全球无水氟化氢产能约440万吨，其中中国产能占全球的75%以上，是第一大生产国，在全球市场上具有举足轻重的地位。近年来，我国无水氟化氢产能持续扩大，截至2023年底，我国无水氟化氢生产企业已达74家，总产能飙升至337万吨/年，同比明显地增长9.1%。然而，产量却未能跟上产能的步伐，全年产量不足200万吨，行业开工率因此下滑至约58%，同比下降4.3个百分点，产能过剩问题突出。更令人担忧的是，国内仍有超过300万吨的拟建/在建项目蓄势待发，预示着未来市场之间的竞争将进一步白热化。

  在下游需求方面，氟碳化学品作为主要消费动力，约占总消费的57%，但受配额政策限制，其对AHF的需求量存在明确上限。含氟聚合物领域则面临中低端产能过剩、高端产品不足的困境，而含氟精细化学品虽然部分产品产能增长迅速，预计短期内也难以显著拉动AHF的整体需求。此外，全球经济下行及国内房地产市场的下行趋势，加之新能源用氟材料、光伏等新兴市场的产能过剩，使得整体对无水氟化氢的需求难以实现显著提升。

  在进出口方面，中国作为全球无水氟化氢的出口大国，其出口量远大于进口量。然而，近年来出口量亦呈现出下滑趋势。2023年，中国无水氟化氢出口量为23.39万吨，同比减少7.1%；进口量则几乎保持不变，为0.02万吨。2024年1-10月，累计出口量同比下降3.8%，进一步表明了国际市场需求的疲软。

  市场供需的严重失衡直接引发了无水氟化氢利润的显著下滑。当前，产能严重超过标准而需求相对不足，导致供求矛盾尖锐。与此同时，萤石价格的持续攀升进一步加剧了成本压力，使得依赖传统生产的基本工艺的无水氟化氢行业利润空间遭到严重压缩，行业普遍陷入亏损或仅能维持微薄的利润状态。面对这样的困境，一些企业为了削减经营成本，不得不采取减少生产负荷甚至暂时停产的无奈举措，以期在严峻的市场环境中求得生存。

  产业政策方面，今年3月份，国家矿山安全监察局印发了《关于开展萤石矿山安全生产专项整治的通知》，旨在加强萤石矿山的安全生产管理，推动行业整合重组和改造提升，工作要求河北、内蒙、浙江等萤石矿山企业较多、问题隐患突出的地区，要制定关闭退出一批、整合重组一批、改造提升一批 “三个一批”工作清单持续攻坚，强力推动萤石矿山安全生产秩序稳定向好。

  鉴于萤石作为国家战略性矿产资源的地位，其开采将受到更严格的政策管控，这一政策的实施，无疑将加剧国内萤石资源的紧张局面，推高萤石价格，给AHF传统工艺路线带来了较大的成本压力。

  在技术革新方面，国家积极鼓励伴生氟资源的开发利用以及低品位萤石的开发利用。其中，湿法磷肥副产氟硅酸路线因具有低成本优势而受到广泛关注。以瓮福集团为代表，国内众多磷化工企业纷纷涉足氟化工产业，实行“磷+氟”双轨道发展，布局了大量AHF产能，这些产能大多分布在在湖北、贵州、云南、广西等磷矿和磷肥企业聚集的省份。此外，白云鄂博伴生萤石资源综合利用项目的重大技术突破也为AHF行业带来了新的发展机遇。该项目通过从伴生矿中提纯萤石，再将较低品位萤石粉加工成无水氟化氢，相比传统路线元/吨。该项目由金石资源、包钢股份等合作完成，目前已实现了30万吨/年的无水氟化氢产能，预计2024年生产无水氟化氢24万吨，将对行业市场产生一定冲击。返回搜狐，查看更加多